Om du funderar på att ta ut din sparsamhetsplan (TSP) när du lämnar den uniformerade tjänsten, tänk två gånger. Eller kanske tre gånger. Du kanske håller på att överge en ekonomiskt säker pension. FINRA använder den här varningen för att utbilda servicemedlemmar till den potentiellt förödande inverkan som även en blygsam mängd TSP-tillgångar kan ha på pensionssparande.

När du byter jobb före pension kan du vanligtvis välja bland flera saker att göra med ditt TSP-ägg:

• Lämna pengarna i TSP
• Rulla över pengarna till din nya arbetsgivares pensionsplan, om planen accepterar överföringar
• Rulla över pengarna till ett traditionellt individuellt pensionskonto (IRA) eller
• Ta kontantvärdet på ditt konto

Det kan vara frestande att välja sista alternativet och använd pengarna för att köpa en ny TV, ta en kryssning eller till och med för att betala en skuld.

Läs mer om ändringar i TSP-uttagsalternativ

Men att ta ut pengar innan du är 59 ½ kan kosta dig dyrt, båda omedelbart en och på lång sikt:

• Om du inte överför dina pengar till en traditionell IRA eller din nya arbetsgivares plan inom 60 dagar efter mottagandet, måste din nuvarande arbetsgivare hålla inne 20% av ditt kontosaldo för att förskottsbetala federala skatter.
• Om du behåller pengarna måste du betala federal inkomstskatt för hela ditt uttag (förutom skattebefriade bidrag från stridszonslön). Dessutom kan du också vara skyldig statlig skatt på din fördelning.
• Dessutom kommer IRS att betala din utbetalning som en tidig utdelning, vilket innebär att du kan vara skyldig en 10% tidig uttagsstraff utöver den kombinerade federala staten, och lokala skatter.

När allt är sagt och gjort kan du sluta med lite mer än hälften av dina ursprungliga TSP-besparingar! Dessutom är du skyldig skatt varje år för framtida intäkter som ditt engångsbelopp genererar.

De höga kostnaderna för utbetalning

Följderna av att ta ut din TSP kan vara enorma. Låt oss till exempel anta att du är 30 år och ha ett TSP-saldo på $ 20 000. Om du lämnar pengarna på ditt TSP-konto eller lägger dem i en traditionell IRA, och ditt konto i genomsnitt har en avkastning på 6% över de närmaste 32 åren kommer ditt saldo vid pension att vara $ 129 068, även om du inte gör några ytterligare bidrag under den tiden. Även om du har en kortare tidshorisont kommer du att avstå från betydande besparingsmöjligheter genom att ta ut din TSP. Till exempel om du är 45 år, dina 20 000 dollar kommer att växa till 53 855 dollar om 17 år. Tänk på att även om du verkligen behöver pengarna kan det vara bättre att du lånar från ditt TSP-konto. Du kanske kan låna till en lägre ränta från ditt konto än du kunde från en bank eller annan långivare, särskilt om du har låg kreditvärdighet. Du måste vara i lönestatus för att få ett lån, eftersom dina vanliga månatliga lånebetalningar görs genom avdrag för lön. För att lära dig mer om TSP-lån, klicka på TSP-funktioner / Uniformed Services-knappen på Thrift Savings Plan webbplats.

När du lämnar militärtjänst, undersök noga de korta och långsiktiga konsekvenserna innan du tar ut pengar från ditt TSP-konto. När allt kommer omkring, när man talar om skatteuppskjutna sparplaner, är tid pengar.